借用主流的新年致詞，對於中國酒店業講，也是一樣：“時間過得很快，2014年就過去了，2015年就走向我們。這一年，中國的酒店業，各個層面、環節的人們，真是蠻拼的。”其實，也是不得不蠻拼。

　　2014年，中國酒店業表象紛繁雜亂，但關鍵詞很聚焦：產業格局劇烈震蕩，經營指標業績總體下行，出現新常態輪廓但尚未成型(以融合跨界創新退出轉型昇級等交織為特征)。預測2015年，大環境不變情況下，產業特征繼續照舊：格局繼續震蕩、業績繼續下行。

　　北京華瑞易德酒店管理顧問公司成立10周年，周期性見證酒店行業的起伏跌宕和內在規律演變，對酒店業有深刻理解力和前瞻分析思維。所參與定位策劃、財務分析、技術顧問、經營管理的500多個酒店項目，以及引進談判上百個酒店管理公司品牌項目，從2014年涉及酒店養老策劃、酒店資產轉讓顧問等，客觀反映這個過程中的酒店業發展。

　　我們從宏觀和熱點兩個維度，對行業點評分析預測，供酒店投資者、經營方、管理公司、金融界、媒體新聞參考。

　　點評視角一：中國經濟下行綜合影響，酒店業依存環境不能獨善其身。

　　這是一個基礎分析。宏觀面看，中國的經濟受國內外大勢和經濟周期影響，各項宏觀指數顯示在周期性下降通道中，尚未築底，投資、出口和消費三個經濟驅動力，總體看難有明顯提昇改觀。政策面看，中國政府目前無意再次推出類似2009年的強刺激、快速度組合政策，以避免泡沫經濟導致更大危機可能。經濟增長回落到6%區域，去產能庫存化並調整結構，成為各行業含酒店業的基本指揮棒傳遞信息。

　　旅游業的綜合依托產業特征和消費屬性，如果沒有大規模、持續且相應消費的旅行(旅游)的人口流動和交際，酒店業不可能獨善其身獲得改善性發展機會。

　　2013年，酒店業(星級酒店統計口徑，放大口徑會更多)出現全行業虧損21億元，2014年預計繼續虧損甚至有所擴大(一些酒店放棄星級，不影響統計意義的確立)，2015年基本特征變化不大。雖然業績慘淡不是好聽的話題，但事實和趨勢如此，這是基本預判。

　　點評視角二：酒店產業兩大組成產品，客房板塊和餐飲板塊，組合變化有邊界和天花板的雙重制約，萬變逃不離其宗。

　　從產業本質看，酒店業的內部產品組合，主要是客房(含公寓)板塊和餐飲(含會議宴會)板塊，娛樂版塊(東莞現象後)已經被分離或淡化，酒店內設置商場也不是主流。盡管有名目繁多的組合甚至創新，無論是餐飲多樣化、平民化，還是會員優惠儲值，甚至一些主體精品酒店，實質性的改變有限。產業基本特征像緊箍咒限制酒店業的產業效益，酒店業(住宿業)和餐飲業(社會餐飲業)，是國民經濟中產業效益指標倒排序列中。產業特征決定了，這個產業不是追逐盈利資本和優質資源、高成本資源(含人力資源)穩定聚集的行業。(這10年，中國的地產資本帶動的酒店投資，是階段特殊現象，是拿地、地產金融、酒店載體屬性、政府要求的混成，是百年不遇，以後難於再現)

　　點評視角三：地產泡沫下形成的高端酒店層面產業供給泡沫，遭遇高端需求遇冷，五星級酒店層面問題層層傳導，負面作用波及中檔酒店、經濟型酒店。

　　分析酒店業就必須分析中國地產行業，10年前，酒店的投資和經營，是旅游業內部投資者和外資主導，這10年，中國地產迅猛發展甚至泡沫瘋狂，基本上五星級類別的酒店都是由此產生，完成了中國一二三線城市以及旅游目的地的酒店體系建設，例如富力、萬達、方興、恆大、雅居樂、中信等。一方面，構築了中國酒店業新版圖和軟硬件品質、品牌，另外方面是盲目發展供求失衡，埋下了危機潛伏。大部分的二線城市，有品質的五星級酒店，最近3年就增加一倍的接待能力。

　　這些酒店的出生就帶有原罪，基本背離旅游業酒店業的生長規律和價值評價。集中開業、高端奢華、同質化、國際品牌超前、不講回報等，對酒店行業影響是：高端酒店層面供大於求，高端層面惡性競爭傳導到酒店業各個中檔、低檔層面。局部城市出現坍塌式的經營底部下沈。

　　即使沒有中國經濟下行影響，即使沒有國家反腐敗限制高端消費影響，中國的酒店業在大部分區域依然難有較好的回報。地產業在2014年遭遇嚴重銷售業績問題和資金鏈條緊張，使得酒店業績問題愈加凸顯。潮水退卻，很多問題和事就赤裸裸不能掩藏。

　　由高端酒店供大於求形成的全行業供大於求，價格戰，競爭秩序混亂，將會是以後幾年的負面因素的最大主導力量。(中檔酒店，本來面臨很好的成長機遇，也受此影響)

　　點評視角四：技術模式和瘋狂燒錢的OTA撕逼大戰(尤其BAT參與後)，供求信息對稱的過分和OTA資本特殊競爭怪像，酒店實體無辜中槍。線上的神仙打仗，線下的酒店遭殃，比喻生動。

　　對酒店業的負面衝擊，在2014年還有從技術、風投驅動OTA們的負面貢獻。OTA在2013年前，酒店業對他們是愛恨各半，2014年可以講是恨大於愛。OTA依仗互聯網和資本兩個神器，不僅是重新分配了酒店環節中已經很少價值利潤，最重要的是，技術模式導致的消費者信息對稱使得酒店業傳統定價方式、銷售防水嚴重被衝擊，OTA的資本驅動的要流量不要利潤的商業模式和競爭怪像(以對手巨虧不起加速倒下為手段)，使得酒店業的定價、獲利更加困難。即使之前的各個國內外酒店管理公司長期形成行之有效的預訂、定價、分銷、結算等體系，和行業維護價格、秩序的規則或者潛規則，在此衝擊波下難於還手。

　　2014年下半年，OTA例如攜程、去哪兒、藝龍等打起慘烈的技術戰和非盈利競爭戰，酒店業的競爭和盈利空間進一步壓縮。倒逼之下，酒店業正在加快自己在線直銷或入住平臺在線自主直銷策略。2015年，OTA傳統模式和酒店在線自產自銷的兩大陣線博弈開始。2014年底，以中國酒店業顛覆者自居並對攜程精髓了如指掌的華住領導人季琦，已經開始挑戰OTA。

　　2014年底，攜程集團從營收規模看成為中國最大的旅游集團，首次超越任何傳統旅游集團，似乎在線新經濟的企業們，已經控制了酒店甚至行、住、食、游、購、娛的話語權、盈利權、趨勢導向權，是個意義非凡的裡程碑。各方解讀感受，頗有微詞。

　　點評視角五：中國入境市場連年下降，中國出境市場連年上昇，大客源減少和分流，中國酒店的客源兩頭減少，大客源的數據不給力。

　　酒店業的客源最通俗的說法就是看人流，從中國出入境層面看，中國入境的人數(含外國人港澳臺)從2011年連續幾年下降(，2013年是12907萬人次，2014年可能跌回到2006年水平，12494萬人次)，原因從地緣、政治、經濟、匯率、投資、貿易、文化因素都有，中國的旅游產品落後(基本無高品質國際化的休閑、度假產品、空氣污染也直接有關);中國的出境旅游人數連年增長，幾乎每年20%左右增長，2013年出境人數次在9818萬，2014年預計在1.2億人次左右，甚至1.3億人次左右會首次超過入境。以後繼續延續交叉倒掛。原因也是地緣、政治、經濟、匯率、投資、貿易、文化因素都有，外國的旅游產品先進優質、性能價格比好(例如春節的東南亞旅游同樣產品比三亞品質高、價格低)、空氣食品、健康度假等也直接有關。

　　中國酒店業的客源大數據，宏觀地看，一方面外來需求減少，一方面國內客源外流國外，等於是中國的旅游需求進口減少，旅游出口需求上昇，這個懸在中國酒店業頭上的劍，在不斷地割讓市場分額，對中國高端客源、度假地客源、城市節假日客源的影響巨大。短期內似乎沒有改變可能。

　　點評視角六：中檔層面的酒店業，還未藍海，已成紅海，酒店業缺乏投資經營避風港。側面印證酒店行業之環境艱難。

　　酒店業人士前幾年都看好中檔酒店的投資、發展機會。本來，中國的社會進步、經濟發展、交通便利、需求昇級，推動中國的低端連鎖酒店向中檔酒店自然過渡，無論是國內的連鎖酒店(含單體酒店)昇級到中檔，還是國際的酒店集團在中國發展酒店品牌從高端順延到中檔，都是戰略性自然過渡。中檔發展，使得投資者、經營者、酒店品牌，都會受益。這是2013年之前的實踐共識，也是想當然的正確邏輯，於是，中國的幾乎所有的經濟型酒店都爭先恐後湧入，例如華住、錦江、如家、7天、維也納、亞朵，外國的雅高、洲際、希爾頓等推出同樣產品。但是，酒店體系的危機也殃及這個寶地，因為，一個體系下，獨善其身只能是短期地。

　　中國酒店業的現狀導致的惡性競爭、效益下沈，使得從2013年預熱的中檔酒店熱潮，一步到位高強度競爭，資源的快速融入湧入，已經大致能看見慣性下的規律。中檔酒店，低開高走，可能還未成為藍海，就快速成為競爭紅海。繼2014年10月鉑濤集團與希爾頓合作中檔歡朋品牌的發展和經營托管權，12月華住與雅高的5個中低檔品牌發展合作，除了品牌發展和經營托管，還增加了股權合作。品牌發展代理，品牌共牌，經營托管，市場客戶聯盟，這些新品牌工具的出現，使得本沒有硝煙味的中檔場地，突然就形成大規模的跑馬圈地戰和品牌爭奪戰。

　　本來是外國的中檔現有品牌與中國本土中檔新品牌的遭遇戰，尚未打響，就先形成各自中外聯盟，由聯盟軍對付另一個聯盟軍，實在耐人尋味。一方面是看似強強合作、優勢互補，另外一方面也是搶速度、搶市場份額、抱團取暖的無奈之舉。(如果雅高、希爾頓自己能發展，華住、鉑濤自己能發展，雙方不太可能超越2步，一步合作到位，甚至就不可能合作)。可謂是，中檔領域的機會，還未藍海，已成紅海。將成為2015年奇特現象，這樣背景下的倉促出海，前景真還不一定樂觀，也許中間的打法還要變化。正如華住集團季琦所說，“華住要麼大贏，要麼大輸。”

　　根據以上分析和預測，酒店行業的傳統環境改變了，以上六大方面繼續慣性作用酒店業，酒店業的變化和被變化，不是酒店業要任性，確實想不任性都難，不是要蠻拼，想不蠻拼都難。畢竟，生存是第一位的，適應和變化，機會和挑戰，有時候也是好策略，至少暫時是好策略。

　　2015年，中國酒店業接下來發生什麼，如何面對，大家互動著變中求平衡，會成為新常態新思路。中國酒店業成長發展幾十年，業已形成或者習慣這種產業困局和變化的內在機制，辦法總會比困難多，機會總是大於挑戰，。但這次酒店危機與往屆不同，不是外在、突發的影響因素為主，多了些內生變量的持續影響因素，現象更復雜，前景更難判。但樂觀地講也是經濟規律的一部分，總有克服之道、解決之策。在不確定性中，構築酒店發展和變革的底部、新秩序，是2015年的中國酒店業不得不做的事情。長期看，雖然代價高昂，也許是好事情，因為，這個行業回歸了酒店應有的基礎，正是真正的酒店業需要的。